Broadcom prolonge son offre de 105 milliards de dollars pour Qualcomm, l'accord inclut une prime de 28 % sur les prix des actions

L’accord Broadcom-Qualcomm était en cours de spéculation et maintenant, nous avons enfin un mot officiel de Broadcom. La société a proposé un montant stupéfiant de 130 milliards de dollars pour acheter des parts dans le plus grand fabricant de puces au monde. Broadcom est prêt à offrir 70 $ par action en espèces, ce qui représente une prime de 28 % par rapport au prix de clôture de l’action le 2 novembre. Les 25 milliards de dollars de dette nette sont inclus comme un élément de l’accord.

Si l’accord se concrétise, Broadcom sera le troisième plus grand fabricant de puces au monde, derrière Intel et Samsung Electronics co. Idéalement, Broadcom deviendra le plus grand fournisseur de composants pour smartphones et devrait générer des revenus sur plus d’un milliard de smartphones vendus chaque année.

“Cette transaction complémentaire positionnera la société combinée comme un leader mondial des communications avec un portefeuille impressionnant de technologies et de produits,” a déclaré Hock Tan, président et directeur général de Broadcom, dans un communiqué lundi. “Nous ne ferions pas cette offre si nous n’étions pas convaincus que nos clients mondiaux communs accueilleraient la combinaison proposée.”

Cela dit, tout ne va pas bien dans le camp de Qualcomm, en fait, la société estime fermement qu’elle a été sous-évaluée et que c’est plutôt un mouvement “opportuniste” pour acheter le fabricant de puces à bas prix. Cependant, Qualcomm a déclaré dans son communiqué qu’elle “évaluera la proposition afin de poursuivre la voie d’action qui est dans le meilleur intérêt des actionnaires de Qualcomm.”

Qualcomm n’est pas réellement à son meilleur, la technologie des téléphones mobiles de la société est impliquée dans un bourbier juridique avec Apple. Quel que soit le résultat du procès, il est tout à fait possible qu’Apple, l’un des plus grands clients de Qualcomm, cherche des fabricants de puces alternatifs. Si cela se produit, la baisse des revenus risque d’avoir un impact négatif sur les finances de Qualcomm.

En attendant, les actions de Qualcomm et de Broadcom ont respectivement augmenté de 3,9 % et 5,5 %. Le changement de direction devrait également aider à apaiser les choses pour Apple, qui est déjà un client majeur de Broadcom. S’ajoutent aux soucis l’accord de 47 milliards de dollars entre Qualcomm et NXP Semiconductors, qui fait actuellement l’objet d’un examen en Europe, ainsi que la résistance de certains actionnaires de NXP.