브로드컴, 퀄컴에 대한 1,050억 달러 제안 연장, 거래는 주가에 28% 프리미엄 포함

브로드컴-퀄컴 거래가 진행 중이라는 추측이 있었고 이제 드디어 브로드컴으로부터 공식 발표가 있었습니다. 이 회사는 세계 최대 반도체 제조업체의 지분을 사기 위해 놀라운 1,300억 달러를 제안했습니다. 브로드컴은 주당 70달러의 현금을 제공할 준비가 되어 있으며, 이는 11월 2일 주식의 종가에 비해 28%의 프리미엄에 해당합니다. 250억 달러의 순부채는 거래의 구성 요소로 포함됩니다.

거래가 성사된다면 브로드컴은 인텔과 삼성전자에 이어 세계에서 세 번째로 큰 반도체 제조업체가 될 것입니다. 이상적으로 브로드컴은 스마트폰 부품의 최대 공급자가 될 것이며 매년 판매되는 10억 대 이상의 스마트폰에서 수익을 올릴 것으로 예상됩니다.

“이 보완 거래는 결합된 회사를 인상적인 기술 및 제품 포트폴리오를 가진 글로벌 통신 리더로 자리매김할 것입니다,” 브로드컴의 회장 겸 CEO인 호크 탄이 월요일 성명에서 말했습니다. “우리는 우리의 공통 글로벌 고객이 제안된 결합을 수용할 것이라는 확신이 없다면 이 제안을 하지 않았을 것입니다.”

그렇지만 퀄컴 진영에서는 모든 것이 순조롭지 않습니다. 사실, 이 회사는 자신들이 저평가되었다고 강하게 느끼고 있으며, 이는 반도체 제조업체를 저렴하게 사기 위한 “기회주의적” 움직임으로 보고 있습니다. 그러나 퀄컴은 성명에서 “퀄컴 주주에게 최선의 이익이 되는 행동 방침을 추구하기 위해 제안을 평가할 것”이라고 밝혔습니다.

퀄컴은 실제로 가장 강력한 상태가 아닙니다. 이 회사의 모바일 기술은 애플과의 법적 소송에 얽혀 있습니다. 소송의 결과가 어떻게 되든, 퀄컴의 가장 큰 고객 중 하나인 애플이 대체 반도체 제조업체를 찾을 가능성이 있습니다. 만약 이것이 실제로 발생한다면 수익 감소는 퀄컴의 재무에 부정적인 영향을 미칠 것입니다.

한편, 퀄컴과 브로드컴의 주가는 각각 3.9%와 5.5% 상승했습니다. 경영진의 변화는 이미 브로드컴의 주요 고객인 애플에게 상황을 원활하게 하는 데 도움이 될 것으로 예상됩니다. 더불어 470억 달러 규모의 퀄컴-NXP 반도체 거래는 현재 유럽에서 조사를 받고 있으며 일부 NXP 주주들의 저항에 직면해 있습니다.