Анализ тарифных планов Reliance Jio

После долгих лет ожидания, 1 сентября 2016 года, Reliance представила Jio во всей красе. 42-е собрание акционеров RIL стало настоящим хитом, и, вероятно, это первый раз, когда люди так внимательно следили за собранием акционеров, которое обычно является скучным событием, смотримым лишь некоторыми акционерами, аналитиками и т.д. Волнение по поводу запуска Jio было на высоте. Единственное, что может соперничать или вызвать такой же интерес, обычно — это мероприятия Apple.

Во время мероприятия Мукеш Амбани предоставил множество деталей, таких как покрытие Jio, Digital Life и т.д. Но, честно говоря, единственное, что интересовало фанатов телекоммуникаций и широкую общественность, это тарифы. Тарифы Jio были раскрыты вчера, что изначально оставило многих людей в полном восторге. Я освещал большинство аспектов Jio в прошлом, но тарифы были темой, которую я никогда не мог охватить. В этой статье я углублюсь и проанализирую последствия тарифных планов Reliance Jio.

1. Делает рынок голосовой связи избыточным

Несмотря на то, что данные/мобильный интернет занимают все большую долю в доходах с каждым кварталом, индийские телекоммуникационные операторы все еще сильно зависят от голосовой связи. У большинства операторов около 65-75% их общего дохода составляют доходы от голосовой связи. Даже в этом случае доходы от роуминга и черных дней более прибыльны. Операторы зарабатывают сотни крор в дни отключения и на роуминговых сборах. Jio знает это и хочет ударить по телекоммуникационным операторам там, где это больнее всего.

Во время презентации Мукеш Амбани сказал, что он готов устранить “ болевые точки в отрасли “. Он полностью отменил роуминговые сборы и черные дни. Текущие действующие операторы получают много денег от этих двух болевых точек. На самом деле, когда TRAI предложила полностью отменить роуминговые сборы, AVoID (Airtel, Vodafone, Idea) выступили против этого. В конечном итоге, хотя роуминговые сборы все еще остаются, существуют меры по снижению тарифов. Полностью устраняя роуминг и черные дни, Jio, в некотором смысле, убирает глазурь с голосового торта.

Но Jio не удовлетворен лишь удалением глазури с торта, Jio хочет убрать весь торт. В этой связи Jio ввел безлимитные голосовые звонки абсолютно бесплатно с любым из своих пакетов/планов данных. Это абсолютно катастрофично для действующих операторов. В настоящее время они взимают плату с людей за все исходящие голосовые звонки. С Jio, делающим голосовые звонки абсолютно бесплатными, я думаю, что действующим операторам, возможно, придется следовать аналогичному пути и объединить безлимитные голосовые звонки с их тарифами на данные.

Можно утверждать, что пользователи Jio во время текущего пробного предложения не могли звонить на номера Airtel, Vodafone и Idea. Но причина этого заключается в том, что AVoID не выделили необходимые POI для соединения звонков. Они оправдали отсутствие выделения POI тем, что Jio все еще находится на бета-этапе. Но теперь, когда Jio представил тарифы, мне интересно, смогут ли они продолжать это делать без последствий.

Некоторые операторы уже сделали голосовые звонки безлимитными и бесплатными, но это только в самых дорогих постоплатных планах, стоимость которых превышает 1000 рупий. Jio, в сравнении, планирует сделать голосовые звонки бесплатными и безлимитными даже в самых маленьких планах. Я не вижу другого выбора для AVoID, кроме как начать объединять безлимитные голосовые звонки бесплатно с пакетами данных любого размера, иначе они просто увидят массовый исход подписчиков к Jio.

Можно утверждать, что даже если AVoID сделают исходящие звонки полностью бесплатными на любом пакете данных, они все равно будут получать деньги от сборов за завершение звонков. Но TRAI уже выпустила консультационный документ, рекомендуя сделать сборы за завершение нулевыми. Даже если консультационный документ TRAI не будет принят, со временем сборы за завершение естественным образом снизятся до очень небольшой и незначительной суммы.

Сборы за завершение, или, скорее, деньги, полученные от сборов за завершение, основаны на соотношении объема входящих звонков между двумя сетями. Сеть, у которой более высокое соотношение, является чистым получателем сборов за завершение, в то время как сеть с более низким соотношением должна платить за сборы за завершение. В основном, предположим, что оператор A получил 4 минуты звонков от оператора B, в то время как оператор B получил всего 2 минуты звонков от A, тогда соотношение входящих звонков между A и B составляет 4:2 = 2:1. Теперь A явно имеет более высокое соотношение и, следовательно, является чистым получателем сборов за завершение.

Теперь объем входящих звонков в сети зависит от двух вещей. Первое — это количество подписчиков в этой сети, а второе — это тарифы на звонки в сети. В настоящее время у Airtel, Vodafone и Idea есть значительная база подписчиков в Индии, что означает, что входящие звонки в их сети довольно высоки. Во-вторых, у Airtel, Vodafone и Idea более высокие тарифы на звонки, что означает, что люди стараются использовать более дешевые сети, такие как Telenor и т.д., чтобы совершать исходящие звонки, когда это возможно. Сочетание высокой базы подписчиков и высоких тарифов на звонки означает, что в настоящее время операторы AVoID являются чистыми получателями в большинстве случаев по сравнению с другими операторами.

Однако с бесплатными и безлимитными исходящими звонками от Jio, и если то же самое будет сделано AVoID, люди больше не будут придавать приоритет совершению исходящих звонков в одной сети над другой, так как обе они бесплатны. Во-вторых, с течением времени я ожидаю, что Индия станет рынком, где 4-5 операторов будут иметь по 20-25% доли рынка каждый. Теперь, если нет причин придавать приоритет звонкам в одной сети над другой, и если базы подписчиков находятся в близком соседстве друг с другом, то ни один конкретный оператор не сможет получить выгоду от сборов за завершение звонков в значительной степени.

Если бы я был генеральным директором любого из операторов AVoID, то бесплатные голосовые звонки определенно заставили бы меня потеть, потому что до 70-75% моего дохода становится избыточным.

2. Тарифы на данные

Путаница с PayG (плати по мере использования) сборами

Во время своей речи на AGM Мукеш Амбани сказал, что “ Текущие базовые тарифы телекоммуникационных операторов приводят к цене от 4000 до 10 000 рупий за гигабайт данных. Наш эффективный базовый тариф составляет всего 5 паи/МБ“. Это заставило меня подумать, что Мукеш говорит, что в то время как текущие телекоммуникационные операторы имеют тарифы по принципу плати по мере использования от 4 паи до 10 паи/КБ, тарифы по принципу плати по мере использования Jio составят всего 5 паи/МБ. Учитывая это, я стал очень оптимистично настроен по поводу тарифов Jio. Я предполагал, что если тарифы по принципу плати по мере использования действительно так дешевы, как 5 паи/МБ, то бедные люди смогут использовать 100 МБ данных в месяц всего за 5 рупий, и это действительно стимулирует использование данных в Индии.

Оказалось, что Мукеш Амбани сделал неправильное сравнение в своей речи. Он сравнил тарифы по принципу плати по мере использования операторов AVoID с тарифами за МБ пакетов данных Jio. На самом деле, тарифы Jio по принципу плати по мере использования без каких-либо пакетов данных составляют 0.5 паи/10 КБ. Это все еще намного дешевле, чем текущие тарифы операторов AVoID, но совсем не близко к 5 паи/МБ, о которых упоминал г-н Амбани на сцене. В настоящее время, исходя из тарифов PAYG 0.5 паи/КБ, один МБ оказывается 50 паи. Это все еще очень доступно, так как 10 МБ данных на сайте электронной коммерции будет стоить всего 5 рупий.

Тарифы на данные идеально подходят для пользователей очень высокого и очень низкого уровня, но ужасны для тех, кто находится посередине

Смотря на тарифы Jio, две вещи очевидны. Эти планы довольно хороши для пользователей, которые много звонят, и для людей, которые много скачивают. Но эти планы не так хороши для стриминга. Я знаю многих, кто тратит тысячи на звонки каждый месяц, но использует мизерное количество данных. Мой отец, например, платит 1200 рупий каждый месяц и потребляет всего 100-200 МБ данных, в основном для Whatsapp и электронной почты. Есть много людей, которые много звонят и используют минимальное количество данных, в основном для таких действий, как Whatsapp и Facebook. Для этих людей план Jio за 150 рупий потрясающий, так как они получают безлимитные звонки и 300 МБ данных. В случае, если они исчерпают эти 300 МБ, они всегда могут пополнить 1 ГБ данных, как показано ниже в дополнительных планах Jio.

Как видно на изображении выше, можно просто пополнить на 151 рупию и активировать пакет данных на 1 ГБ. Jio — это благословение для пользователей, которые много звонят. Просто заплатив около 300 рупий, человек может получить 1.3 ГБ данных и безлимитные звонки.

Возвращение ночных безлимитных планов BSNL

BSNL имел широкополосные планы, которые позволяли ограниченное использование в течение дня, но разрешали безлимитное использование ночью с 12 до 6 часов на скорости 2 Мбит/с. План был супер хитом среди индийских подростков, но BSNL прекратил этот план 1 июля 2014 года. Когда BSNL прекратил ночные безлимитные планы, Четан С из TelecomTalk написал статью под названием “ Конец золотой эры: BSNL отменяет ночные безлимитные планы “. Статья собрала 427 комментариев, что указывает на тот уровень интереса, который имели ночные безлимитные планы. Я понимаю, что некоторые люди могут считать это глупым, что я использую количество комментариев как прокси для измерения интереса к конкретному плану, но учитывая тот факт, что BSNL не раскрывает данные о количестве подписчиков различных планов, это лучший вариант на данный момент.

В любом случае, то, что BSNL отменил в июле 2014 года, Jio вернул в сентябре 2016 года. Все планы, кроме плана за 149 рупий, включают безлимитные ночные загрузки с 2 до 5 часов. Люди спорят, что это всего три часа загрузки по сравнению с 6-часовым окном BSNL. Но важно помнить, что скорости Jio многократно выше, чем у BSNL. BSNL ограничивал скорости до 2 Мбит/с на 6 часов. В Jio, в сравнении, люди могут получить до 8 Мбит/с или даже выше на 3 часа. Предположим, у вас есть несколько файлов для загрузки, тогда количество загрузок, которые вы можете сделать на скорости 8 Мбит/с и выше за 3 часа, определенно больше, чем загрузка, которую можно сделать на 2 Мбит/с за 6 часов.

Jio воскресил одну из самых любимых сторон широкополосной связи BSNL, и лучшая часть заключается в том, что Jio предоставил ночные безлимитные загрузки с 2 до 5 часов даже на планах, начинающихся всего с 19 рупий в день.

Jio идеально подходит для пользователей, которые много говорят, и для тех, кто много скачивает и может планировать свои загрузки на ночь. Но место, где Jio не идеален, — это для клиентов со средним уровнем использования. Распределение данных Jio для дневного использования по сравнению с ценой, которую они взимают, не так уж и велико. Это всего лишь несколько процентных пунктов дешевле, чем у Airtel и Vodafone. Это делает стриминг сложной задачей на Jio. В отличие от загрузок, стриминг происходит в реальном времени, и учитывая количество данных, выделенных для каждого тарифного плана, стриминг в высоком разрешении не представляется возможным, если только человек не готов потратить 2499 рупий и выше, что является довольно распространенной ситуацией даже сейчас.

Высокий ARPU

Jio определенно пытается поддерживать свой ARPU на высоком уровне. После 149 рупий следующий план сразу же прыгает до 499 рупий в случае пакетов с 28-дневной действительностью. Нет опции для людей, которые тратят от 200 до 400 рупий в месяц на мобильные услуги. Это большая ирония, потому что сегмент, который Jio избегает, является его самым большим потенциальным рынком. Согласно опросу Telecom Talk, люди, тратящие от 300 до 500 рупий на сотовые услуги, с наибольшей вероятностью перейдут на Jio, и именно в этом сегменте Jio абсолютно нет предложений. Я понимаю желание Jio поддерживать высокий ARPU, но, на мой взгляд, должен быть пакет по цене 349 рупий, чтобы заполнить разрыв между двумя пакетами.

По сути, Jio имеет солидные планы для звонков и загрузок, но люди, которые любят стримить видео и загружать вещи в реальном времени, не получат много удовольствия от Jio.

Устойчивы ли безлимитные голосовые звонки?

В настоящее время три четверти доходов телекоммуникационных компаний приходят от голосовой связи. Снижение этого до нуля создаст большой беспорядок в отрасли. Конечно, AVoID могут заблокировать портирование или подписчиков к Jio или не выделять POI, но мне интересно, как долго они смогут продолжать это делать, так как в какой-то момент могут возникнуть юридические последствия. Но даже для Jio, чтобы быть прибыльным, не взимая плату за голосовые звонки, им нужно как минимум 100 миллионов подписчиков с ARPU около 500 рупий. Конечно, Jio установил свои пакеты таким образом, чтобы ARPU превышал 500 рупий, но сможет ли Jio достичь этих 100 миллионов подписчиков — вот реальный вопрос. Совершенно возможно, что Jio сам не сможет реализовать свои цели по доходам/прибыльности, не взимая плату за голос, в этом случае ценовая власть может вернуться к AVoID. Но если Jio будет прибыльным только за счет продажи данных, то операторы AVoID вскоре должны будут выяснить, как перестроить свои операции и предложения, чтобы управлять своим бизнесом таким образом, чтобы они могли полностью отказаться от доходов от устаревшей голосовой связи, и это будет непростой задачей.

Заключение

Я просто завершу, сказав, что Jio довольно решительно настроен в своей миссии уничтожить текущую дойную корову AVoID. Делая голосовые звонки бесплатными, Jio делает весь рынок голосовой связи избыточным и перестраивает рынок на тот, который сильно зависит от данных для доходов. Этот новый рынок данных имеет много возможностей для роста, и сеть Jio на этом рынке больше и лучше, чем у других.